炮局并入，组成新厂，定名为“江南机器制造总局”，制造船炮军火和各种机器。
1867年，江南机器制造总局迁至城南高昌庙现址，建立了翻译馆。翻译馆不仅造就了徐寿、华蘅芳、徐建寅等中国近代第一流的工程专家，而且成为全面介绍、学习世界先进科学技术的开拓者，对中国早期工业产生了深刻影响。这时，江南造船厂进入了第一个兴旺发展期：诞生了中国第一台车床，自行建造了中国第一艘蒸汽推进的军舰“惠吉”号和第一艘铁甲军舰“金瓯”号，研制了中国第一支步枪、第一门钢炮、第一磅无烟火药，炼出了中国第一炉钢，这些成绩，远超过同时期的日本，到19世纪90年代，江南机器制造总局已发展成为中国乃至东亚技术最先进、设备最齐全的机器工厂。
1905年3月，在荒废了近30年的船坞“穷极当变之时”，造船业务正式从江南机器制造总局划分出来，称为“局坞分家”。江南制造局成为专门制造军火的兵工厂，江南船坞专营造船。江南船坞“仿照商坞办法，扫除官场旧习”，采取商务化经营，生产业务大有起色，仅1905年至1911年的6年间就造船136艘，总排水量达到21000吨，所造舰船“船式美观，工程坚实”。
实力很强么的，按理说，这么一个大工厂，应该被北洋收回，因为从某种意义上面，这本就是属于北洋体系之中的产业，可是现在，从1911年开始，到1912年，船厂基本上停工整训了，似乎在重组。
江南造船厂的重组，并不是在北洋的框架之下执行的，看起来一切正常，都是商股收购，可是在调查局无孔不入的调查之下，几乎是个筛子，
第五百七十四章 江南造船厂(3/6)